L'EBA modifica le linee guida sulla definizione di default.

L'Autorità bancaria europea (EBA) ha pubblicato oggi la sua relazione finale che modifica le Linee guida sull'applicazione della definizione di default. La relazione introduce modifiche mirate per meglio riflettere aspetti specifici del factoring senza rivalsa. Conferma inoltre che la soglia dell'1% applicata alle riduzioni della perdita di valore attuale netto (soglia VAN) nella ristrutturazione del debito rimane appropriata ai fini del riconoscimento prudenziale del default.

L'EBA ha introdotto modifiche mirate per affrontare specifici aspetti tecnici del trattamento dei crediti scaduti nel factoring senza rivalsa. In particolare, il periodo di tempo per il trattamento tecnico specifico dei crediti scaduti a livello di singola fattura è stato esteso da 30 a 90 giorni. Tale modifica riflette meglio le caratteristiche operative dei crediti basati su fatture e riduce il rischio di classificazioni errate inadempienze. Le Linee guida sono state inoltre aggiornate per allinearsi alle modifiche introdotte dal Regolamento sui requisiti patrimoniali (CRR 3).

Al contempo, l'attuale quadro di riferimento per la soglia del Valore Attuale Netto (VAN) è sufficientemente flessibile, sensibile al rischio e coerente con il quadro contabile. Non comporta errate classificazioni di insolvenza, poiché si applica solo ai mutuatari in difficoltà finanziarie e alle ristrutturazioni che generano perdite. Inoltre, è allineato con altre soglie utilizzate per l'identificazione dell'insolvenza, garantendo un quadro semplice ed efficiente.

Al contrario, modificare il quadro normativo, ad esempio aumentando la soglia del valore attuale netto (VAN), potrebbe compromettere gli sforzi compiuti dopo la crisi finanziaria per ridurre i crediti deteriorati, indebolendo l'affidabilità delle valutazioni del capitale e degli accantonamenti. Tali modifiche comporterebbero inoltre costi operativi significativi, tra cui la riprogettazione e la riconvalida dei modelli. In definitiva, potrebbero ridurre la resilienza del settore bancario e scoraggiare gli istituti di credito dall'intraprendere ristrutturazioni del debito proattive, preventive e significative a sostegno dei debitori.

Riferimenti e contesto legale

L'articolo 178 del regolamento (UE) n. 575/2013 stabilisce i criteri per la definizione regolamentare di inadempimento. Tra questi criteri, al paragrafo 3, lettera d), si menziona la "misura di tolleranza [...] suscettibile di comportare una riduzione dell'obbligazione finanziaria a causa della sostanziale remissione o differimento del capitale, degli interessi o, se del caso, delle commissioni" . Nel settembre 2016, l'EBA ha pubblicato delle linee guida per chiarire ulteriormente la definizione di inadempimento, nell'ambito del suo programma di risanamento dell'IRB.

L'articolo 178(7) del CRR, come modificato dal regolamento (UE) 2024/1623, impone all'EBA di rivedere e aggiornare gli orientamenti sulla definizione di default e, in particolare, di valutare la necessità di concedere sufficiente flessibilità agli enti nella definizione di "obbligazione finanziaria ridotta". In tale revisione, l'EBA ha debitamente considerato la necessità di incoraggiare una ristrutturazione del debito proattiva, preventiva e significativa a sostegno dei debitori.

Questo lavoro di revisione rientra nella tabella di marcia dell'EBA per l'attuazione del quadro di Basilea III attraverso il pacchetto bancario dell'UE.

7 maggio 2026

Fonte: eba.europa.eu